行业观察：政策红利加持下2020胎压监测市场格局分析

发布日期：2019.11.06 浏览次数：313

2016年，《乘用车轮胎气压监测系统的性能要求和试验方法》（GB26149）强制性国家标准送审稿通过了工业和信息化部审查。其中规定要求新车自2019年、在产车自2020年强制安装TPMS产品，对微型车产品分别增加一年过渡期。

据此，业内预计2020年初，胎压监测市场即将迎来新的增长拐点。从全球市场来看，增量弹性应该来自于前装较多。前装TPMS通常配置为每车4只发射器，每个轮胎上1只。考虑到全球近9000万辆的销量和国内大约2000-2300万辆的销量，2020年的胎压检测器产值应该在135亿元左右。但考虑到渗透率问题，新增部分大约75亿元。国内市场占三分之一，大约为25亿元左右。

全球市场来看，TPMS的龙头森萨塔（原喜莱德电子Schrader Electronics）占据55%的市场份额，德国大陆拿下23%的份额，其他供应商均远小于两大巨头。

我国TPMS市场呈现出OEM（前装）被国际大厂垄断，国内企业集中在AM(后装)市场的特点。国内TPMS行业格局趋于稳定，且有进一步集中的迹象。上市公司保隆科技占据了29%的市场份额，大陆份额为20%，森萨塔份额为19%，前三大份额68%集中度较高。

国内具备批量供应能力的TPMS OEM供应商主要：保隆科技、铁将军，驶安特，同致电子、万通智控、为升电装（台资）、联创汽车电子、上海泰好、道通科技，云意电气、航盛等。主要分布在华东、华南等地区，尤其是上海、广东、江苏等省市。

国内主要TPMS厂商介绍

企业名称	简介	主要客户	产能
保隆科技	主营汽车排气管、气门嘴、TPMS。2018年营收23.05亿元，其中TPMS营收5.48亿元，国内TPMS龙头	吉利，上汽通用五菱，长安汽车，江铃汽车，上海汽车，上海通用等	2018年发射器产能是1000万支，控制器是200万支，在建发射器1500万支，控制器150万支
铁将军	主营汽车防盗器、倒车雷达、TPMS。2017 年营收为9.5亿元，2018撤回IPO申请材料	广汽集团、海马汽车、东南汽车等	年产能为35万套
驶安特	主要从事汽车电子的研发、生产和销售，其在胎压监测领域已有10多年经验，开发出乘用车、商用车、摩托车、工程车等多种类型的TPMS，具备OEM和AM市场的供货经验	长城汽车、吉利汽车	是长城汽车的主要的TPMS供应商，以及为吉利远景配套TPMS
同致电子	一家从事汽车电子业务的台资上市公司，在昆山和厦门建有工厂，主要产品有倒车雷达，防盗系统、胎压监测系统、汽车用摄像头等	奇瑞汽车、吉利汽车	主要为吉利博越、帝豪、S1及奇瑞瑞虎 3、5、7，艾瑞泽3、5、7车型配套，目前正在进行扩建TPMS产能到660万套
万通智控	主要从事气门嘴、胎压监测系统的研发、生产和销售，2018年在创业板上市，18年营收 3.1亿，其中TPMS业务收入0.27亿	广汽乘用车	前装市场主要配套广汽传祺，另有北汽新能源项目在研，2018年IPO募资扩产 TPMS到100万套

数据来源：公开资料整理

从过去5年来看，国内由于龙头抢占份额的关系，降价明显。2014年到2018年统计来看，单价总体降幅在50%左右。2018年，全球TPMS的ASP大约在150元左右，国内ASP均价在130元附近。中小供应商在成本线附近维持，难有突破，伴随着巨头份额上升导致的成本进一步下降。